2019年鋰電行業(yè)新趨勢預測

高工產研鋰電研究所（GGII）通過系統(tǒng)調研與分析，對2019年鋰電行業(yè)做出以下預測。

據高工產研鋰電研究所（GGII）數(shù)據，2018年1-11月新能源汽車產量達99.4萬輛，11月產量達19.2萬輛，全年產量有望達120萬輛，實現(xiàn)超過45%的同比增長。

雖然新能源汽車市場整體表現(xiàn)不俗，但由于產業(yè)鏈資金壓力大增，價格整體處于下滑趨勢，中小型企業(yè)的盈利能力大幅削弱，2018年中國鋰電產業(yè)處于調整、分化階段，部分企業(yè)被洗牌出局或轉戰(zhàn)儲能、小動力市場。

高工產研鋰電研究所（GGII）通過對鋰電上下游的深入溝通和觀察，在2018年年初對鋰電產業(yè)曾做十大趨勢預測，如今年關，回顧來看，超過90%的預測變?yōu)?strong>現(xiàn)實。

1

預測：新能源乘用車仍是動力電池產銷量的主要拉動引擎，全年產量將突破75萬輛；

實際：2018年1-11月新能源乘用車產量達85萬輛，預計全年產量將突破100萬輛，遠超預期，成為動力電池的主要需求增長點；

2

預測：三元動力電池占比持續(xù)上升，2018年占比將提升至65%以上；

實際：2018年Q1-Q3三元動力電池占比達63%，加至年底乘用車（三元動力電池裝機比例超90%）產量快速增長，全年三元動力電池占比超過65%成為大概率事件；

3

預測：動力電池價格繼續(xù)下滑，降幅達15-20%，部分三元動力電池系統(tǒng)價格年底跌至1.1-1.2元/Wh；

實際：動力電池價格受正極、隔膜價格下滑帶動，全年價格降幅在15%~20%，目前部分三元圓柱動力電池系統(tǒng)、及部分軟包鐵鋰電池系統(tǒng)價格降低至1.1-1.2元/Wh；

4

預測：動力電池新增企業(yè)減少，企業(yè)總數(shù)量繼續(xù)減少，預計超20家企業(yè)被整合、兼并購、停產、放棄動力電池領域等；

實際：受資金緊張、競爭加劇等多因素影響，動力電池投資更加理性，全年等超25家動力電池企業(yè)停產、半停產、倒閉或轉型其他領域；

5

預測：為提高動力電池產能利用率，終端推廣運營創(chuàng)新模式將增多，動力電池細分應用領域將不斷被挖掘，如：低速車、高爾夫球車等；

實際：新能源汽車產業(yè)鏈回款難，低速車、高爾夫球車、電動自行車、電動工具等非補貼市場成為部分動力電池的重點關注領域，部分動力電池企業(yè)在2018年加大電動工具、低速車、叉車、小型儲能等市場的開拓；

6

預測：隔膜成為主要降價對象，全年降幅超25%，濕法基膜年底均價低于2.5元/㎡；

實際：隔膜全年降幅達30-35%，濕法基膜年底均價2元/㎡左右；

7

預測：上游原材料鋰鹽、鈷價堅挺，預計下半年價格會有所回落；

實際：鋰、鈷等價格從Q2左右開始回落，目前電池級碳酸鋰價格降低至7.5-8.5萬元/噸，電解鈷價格低于35萬元/噸；

8

預測：石墨負極材料上半年價格處于波動，隨著新建石墨化產能在年中釋放，價格下半年回落；

實際：雖石墨化產能有部分釋放，但針狀焦價格堅挺，并在今年10月后價格進一步上漲，因此石墨負極整體價格保持小幅下滑的趨勢；

9

預測：動力電池擴產變得謹慎，兩股勢力進行擴產：1）獲得市場認可具有一定占有率的動力電池企業(yè)；2）有實力的新進者擴建一期產能；三四線企業(yè)擴產計劃大面積延期或調整；

實際：整體來看，今年動力電池企業(yè)擴產主要集中在CATL、比亞迪等主流動力電池企業(yè)及華鼎國聯(lián)、瑞浦、欣旺達等新建企業(yè)的第一期項目擴產；大部分三四線企業(yè)的擴產計劃延期或終止；

10

預測：2018年數(shù)碼電池迎來新一波擴產潮，主要集中在一線電池企業(yè)，且以軟包為主；

實際：數(shù)碼擴產主要集中在ATL、珠海光宇、維科、東莞鋰威等一線軟包數(shù)碼電池企業(yè)在2018年進行新的產能建設。

高工產研鋰電研究所（GGII）通過系統(tǒng)調研與分析，對2019年鋰電行業(yè)做出以下預測：

預測一：

新能源乘用車已完全成為新能源汽車市場的主要增長點，全年產量將突破150萬輛，其中A級車和PHEV車型占比將持續(xù)提升；

預測二：

2018年三元方形及軟包動力電池使用Ni50、Ni55的523系列三元材料為主，2019年NCM622在方形上應用提速，上半年Ni60的需求居多，下半年Ni65的需求量大幅增加；

預測三：

高鎳體系NCM811在圓柱上應用普遍化，NCM811方形動力電池2019下半年在國內實現(xiàn)量產，但到2020年才會形成大規(guī)模應用；

預測四：

動力電池價格將持續(xù)下滑，預計到2019年底，LFP動力電池系統(tǒng)價格將降低至1元/Wh左右，三元動力電池系統(tǒng)價格將降低至1.1元/Wh左右；

預測五：

產業(yè)政策將繼續(xù)收緊，加劇動力電池市場的競爭，企業(yè)繼續(xù)分化，市場洗牌加速；2018年三四線企業(yè)被邊緣化后可轉型其他領域，但2019年將直接出現(xiàn)動力電池企業(yè)倒閉、破產清算等案例；

預測六：

負極材料針狀焦供給依舊緊張，內蒙古地區(qū)石墨化產能將于2019年集中釋放，屆時人造石墨價格有望出現(xiàn)松動，主要受石墨化的加工費下行影響；

預測七：

隔膜市場競爭持續(xù)激烈，價格將進一步下滑，濕法基膜價格2019年仍有10-20%降幅，Q3后濕法隔膜均價將普遍低于1.5元/㎡，隔膜領域將有超過5家企業(yè)倒閉或被整合；

預測八：

全球鋰資源及鋰加工產能相對充足，價格將保持下滑，電池級碳酸鋰低谷時跌破5萬/噸；氫氧化鋰在高鎳趨勢下需求強勁，但國內在2019年陸續(xù)產能釋放，價格在年中將低于10萬/噸；

預測九：

高鎳三元（單晶NCM811）正極材料、硅基負極、高鎳電解液、硅系SBR等高鎳體系材料成為材料企業(yè)研發(fā)重點，且頭部材料企業(yè)實現(xiàn)量產應用；

預測十：

2019年鋰電新能源行業(yè)發(fā)展仍存在不確定因素，包括海外主要鎳、鈷出口國對產品出口加收關稅或設置一定限制條件；燃料電池在專用車（含物流車、重卡等）、客車上示范應用提速；2017-2018年裝載高能量密度電池的新能源汽車頻頻爆出安全事故；補貼清算的門檻進一步提升等因素發(fā)生將對鋰電新能源行業(yè)發(fā)展產生一定負面影響。