機(jī)器人市場呈現(xiàn)高速增長,核心部件仍是短板

2018年10月27日，ABB宣布將投資1.5億美元在上?？禈蛐陆ㄒ蛔蝾I(lǐng)先的機(jī)器人工廠，以擴(kuò)大產(chǎn)能，提升效率，鞏固領(lǐng)先的市場地位?；浉郯拇鬄硡^(qū)作為著力培育的經(jīng)濟(jì)發(fā)展與技術(shù)創(chuàng)新核心，正在成為新興產(chǎn)業(yè)資源的集聚地。美的集團(tuán)耗費(fèi)32億歐元收購德國庫卡后，于今年3月在順德投建了面積達(dá)1200畝的智能制造基地。庫卡表示將“拖家?guī)Э凇币霐?shù)十家上下游合作伙伴。9月8日，國內(nèi)著名的房地產(chǎn)商——碧桂園集團(tuán)董事會(huì)主席楊國強(qiáng)表示：公司計(jì)劃五年內(nèi)投入800億元在順德打造“機(jī)器人谷”。除此之外，“四大家族”中的ABB、發(fā)那科、安川均已完成在大灣區(qū)的集結(jié)。

據(jù)不完全統(tǒng)計(jì)，截至2017年，國內(nèi)已有機(jī)器人產(chǎn)業(yè)園30多個(gè)；相關(guān)企業(yè)已達(dá)6500多家；擁有機(jī)器人概念的上市公司超過100家。阿里巴巴、百度、騰訊、小米等互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)也紛紛進(jìn)軍機(jī)器人行業(yè)。相信對(duì)機(jī)器人產(chǎn)業(yè)領(lǐng)域的投資熱情仍將持續(xù)。其實(shí)，這種高密度的產(chǎn)業(yè)集結(jié)，僅僅是全國各地爭相上馬機(jī)器人的一個(gè)縮影。

市場呈現(xiàn)高速增長

據(jù)中國機(jī)器人產(chǎn)業(yè)聯(lián)盟（CRIA）與國際機(jī)器人聯(lián)合會(huì)（IFR）統(tǒng)計(jì)，2017年中國工業(yè)機(jī)器人市場銷量繼續(xù)增長，全年累計(jì)銷售14.1萬臺(tái)，同比增長58.1%，增速創(chuàng)歷時(shí)新高。其中，國產(chǎn)機(jī)器人銷售3.78萬臺(tái)，同比增長29.8%；外資機(jī)器人銷售10.3萬臺(tái)，同比增速71.9%。與上年相比，國產(chǎn)工業(yè)機(jī)器人銷售增速基本穩(wěn)定，外資品牌銷售增速明顯加快增速。外資機(jī)器人在市場總銷量中的比重為73.2%，比上年提高5.9個(gè)百分點(diǎn)。國產(chǎn)工業(yè)機(jī)器人市場占有率下降至27%以下，同比降低6個(gè)百分點(diǎn)，是5年來的首次下降。

目前，“四大家族”（ABB、庫卡、發(fā)那科、安川）為全球主要的工業(yè)機(jī)器人供應(yīng)商，占據(jù)全球約50%的市場份額。2017年，ABB在工業(yè)機(jī)器人領(lǐng)域?qū)崿F(xiàn)營收2242.01億元，凈利潤144.6億元，體量最大。發(fā)那科實(shí)現(xiàn)營收429.17億元，同比增長29.41%，收入增速最快，實(shí)現(xiàn)凈利潤107.5億元，同比增長36.3%。安川電機(jī)實(shí)現(xiàn)營收264.91億元，同比增長9.51%，實(shí)現(xiàn)凈利24.63億元，同比增長97.04%，利潤增速最快。庫卡實(shí)現(xiàn)營收267億元，同比增長23.92%，實(shí)現(xiàn)凈利6.72億元，同比增長6.09%。

2017年，國內(nèi)70家概念類機(jī)器人上市公司營業(yè)收入總額達(dá)4550.74億元，同比增長35%，凈利潤總額達(dá)250億元，同比增長約10%。其中，七家機(jī)器人上市公司近年來的營業(yè)收入數(shù)據(jù)顯示：2018年前三季度，埃斯頓、機(jī)器人、匯川技術(shù)營業(yè)收入同比增長均超過兩位數(shù)。其中埃斯頓以60%居四家公司增速首位。不過，營業(yè)收入最大的匯川技術(shù)的產(chǎn)值規(guī)模，仍不及“四大家族”排末位的安川電機(jī)的五分之一。只有遠(yuǎn)大智能的營業(yè)收入所有統(tǒng)計(jì)口徑均為同比下降。

核心部件仍是短板

工業(yè)機(jī)器人本體發(fā)展主要取決于伺服系統(tǒng)、控制器、核心算法、減速機(jī)以及應(yīng)用集成技術(shù)的能力?，F(xiàn)階段雖然核心零部件國內(nèi)企業(yè)已經(jīng)取得一定進(jìn)展，但與國外產(chǎn)品相比仍存在差距，特別是減速器。

2017年，日本發(fā)那科工業(yè)機(jī)器人產(chǎn)品毛利率為45.2%，研發(fā)強(qiáng)度為5.8%；庫卡工業(yè)機(jī)器人產(chǎn)品毛利率21.7%。從上游的核心零部件自給程度看，在機(jī)器人成本構(gòu)成中，減速器、伺服電機(jī)與控制器占到總成本約70%～80%，其中減速器約占30%～40%，對(duì)于上游零部件的掌控程度影響產(chǎn)品的盈利水平。而日本的納博RV減速器與哈默那科諧波減速器壟斷全球75%市場份額，更像機(jī)器人領(lǐng)域事實(shí)上的贏家。

雖然目前國內(nèi)機(jī)器人領(lǐng)域高燒難退，但學(xué)術(shù)研究、基礎(chǔ)技術(shù)尚待突破。業(yè)內(nèi)人士指出，由于對(duì)機(jī)器人的一哄而上，產(chǎn)業(yè)惡性競爭顯現(xiàn)，導(dǎo)致毛利率持續(xù)下降，產(chǎn)業(yè)集中度低下。此外，由于行業(yè)尚無統(tǒng)一標(biāo)準(zhǔn)，也無政策補(bǔ)貼，整個(gè)機(jī)器人行業(yè)的前期研發(fā)都處于“燒錢”階段，變現(xiàn)壓力較大。

在七家企業(yè)中，新時(shí)代、匯川技術(shù)、華昌達(dá)、遠(yuǎn)大智能等四家公司的營業(yè)毛利率逐年下滑。在七家上市公司主營業(yè)務(wù)構(gòu)成中，毛利率超過45%的機(jī)器人零部件及本體僅有匯川技術(shù)的變頻器為46.72%（占主營收入47.96%）、運(yùn)動(dòng)控制為45.72%（占主營收入19.55%）、控制技術(shù)產(chǎn)品為48.01%（占主營收入5.18%）?？梢婈P(guān)鍵部件核心技術(shù)對(duì)附加值的決定性影響。

業(yè)內(nèi)人士指出，在國內(nèi)搞基礎(chǔ)研究很艱難，其中資金是最大制約因素，如果沒有持續(xù)的資金支持，企業(yè)層面的技術(shù)研發(fā)只能是零打碎敲。此時(shí)，考慮到風(fēng)險(xiǎn)資本的逐利性，國家的引導(dǎo)基金作用顯得尤為重要。

由于國內(nèi)企業(yè)與“四大家族”在技術(shù)上存在的差距，使國產(chǎn)品牌更多停留在系統(tǒng)集成應(yīng)用層面，技術(shù)含量低、利潤微薄，造成高端產(chǎn)業(yè)低端化的現(xiàn)象。

數(shù)據(jù)顯示：博實(shí)股份、機(jī)器人和匯川技術(shù)是統(tǒng)計(jì)口徑中營業(yè)利潤率均能保持兩位數(shù)的公司，其中匯川技術(shù)利潤率均保持在20%以上；新時(shí)達(dá)、華昌達(dá)和遠(yuǎn)大智能的利潤率則持續(xù)下降。正可謂冰火兩重天。

買技術(shù)能維持多久

在全球范圍內(nèi)，產(chǎn)業(yè)以獲取核心技術(shù)以及核心制造資源的并購活動(dòng)頻繁進(jìn)行。對(duì)于國內(nèi)機(jī)器人產(chǎn)業(yè)來說亦是如此。不過，隨著外部環(huán)境所發(fā)生的變化，“買來主義”或許將變得越來越困難。

2017年6月，博實(shí)股份公告稱，控股子公司哈爾濱博奧環(huán)境技術(shù)有限公司完成收購?qiáng)W地利法人企業(yè)P＆P Industrietechnik GmbH100%股權(quán)。P＆P Industrietechnik GmbH主營業(yè)務(wù)是工廠及其設(shè)施的規(guī)劃、建設(shè)、工程設(shè)計(jì)、設(shè)備組裝、設(shè)備的調(diào)試運(yùn)營及監(jiān)管以及提供工廠的各個(gè)系統(tǒng)，諸如電控、管路、自動(dòng)化、熱處理設(shè)施。

2017年9月，埃斯頓公告稱，擬簽署股權(quán)收購協(xié)議，出資886.9萬歐元，收購德國M.A.i.公司50.01%股權(quán)，并對(duì)剩余股份有優(yōu)先收購權(quán)。M.A.i.公司主要業(yè)務(wù)為提供以機(jī)器人應(yīng)用為基礎(chǔ)的高度自動(dòng)化、信息化、智能化的裝配和測試生產(chǎn)線。

2017年4月，埃斯頓公告稱，擬通過全資子公司使用900萬美元收購美國高科技公司Barrett Technolo-gy30%股權(quán)。Barrett是位于美國麻薩諸塞州的高科技公司，由麻省理工大學(xué)（MIT）人工智能試驗(yàn)室衍生發(fā)展而來，專注于微型伺服驅(qū)動(dòng)器和人機(jī)協(xié)作智能機(jī)器人研究與制造。

2018年1月31日，新松機(jī)器人公告稱，以1040億韓元（約合6.4億元人民幣）收購韓國新星（SHINSUNG）自動(dòng)化業(yè)務(wù)設(shè)立的公司80%股權(quán)。

應(yīng)該說，機(jī)器人產(chǎn)業(yè)的競爭力是由綜合技術(shù)發(fā)展水平所決定，是衡量國家創(chuàng)新能力和產(chǎn)業(yè)競爭力的重要標(biāo)志。大力發(fā)展工業(yè)機(jī)器人，有助于推動(dòng)中國制造業(yè)的提質(zhì)增效，對(duì)于促進(jìn)中國裝備工業(yè)能級(jí)提升，為經(jīng)濟(jì)發(fā)展注入強(qiáng)勁動(dòng)力具有重要意義。

不過，國內(nèi)發(fā)展機(jī)器人這一高新技術(shù)產(chǎn)業(yè)時(shí)，在模式上與發(fā)展傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)并無區(qū)別。目前，國內(nèi)的機(jī)器人系統(tǒng)集成商普遍規(guī)模較小，年產(chǎn)值不高，更多的則是希望通過收購舉措在業(yè)務(wù)構(gòu)成中植入機(jī)器人概念，以謀求“概念溢價(jià)”。

如果說，產(chǎn)業(yè)真正形成競爭優(yōu)勢，需要系統(tǒng)創(chuàng)新能力整體持續(xù)提升的話，那么，眼下能將孤立、分散、單薄的產(chǎn)業(yè)相對(duì)優(yōu)質(zhì)資源進(jìn)行聯(lián)通與整合似乎也是必要的。