美光斷供華為,影響幾何?

繼此前英特爾、高通等美國芯片大廠暫停與華為合作之后，5月29日美國內存芯片大廠美光科技也正式發(fā)出聲明，宣布暫停向華為供貨。

美光在這份聲明中指出，作為一家擁有全球業(yè)務的美國企業(yè)，美光尊重并遵守美國及各營運據(jù)點所在國家的所有法律與法規(guī)，目前已暫停向華為供貨，以遵從美國政府的相關管制規(guī)定。

此外，美光還發(fā)函要求各大模組廠配合，不準將使用美光存儲芯片做成的模組、內存卡或固態(tài)硬盤等相關存儲產品，直接或間接供貨給華為及其關系企業(yè)。盡管美國商務部在5月20日向美光發(fā)放臨時許可證，以保證截至5月16日前在市場上銷售的、含有美光零件的華為產品不受影響。這張來自美國商務部臨時許可證，只能夠確保華為產品16日（含16日）為止的出貨。

美光下半年營收或將大幅下滑

根據(jù)美光的財報顯示，截至2019財年上半年，美光公司有13%營收是來自于華為，因此，美光公司正在評估可行方案，以減輕對公司業(yè)務造成的預期影響。

也就是說，如果不考慮其他因素的影響，僅因中斷與華為的合作的影響，美光下半年的營收可能就將會減少13%。

另外需要指出的是，根據(jù)集邦咨詢半導體研究中心(DRAMeXchange)調查顯示，今年第一季度DRAM價格跌幅從原先預估的下跌20～25%，擴大到了30%左右，是2011年以來單季最大跌幅。集邦科技對DRAM后市看法保守，預計第2季度價格仍將逐月走低，整季跌幅將逼近25%。

而美光在暫停向華為供貨后，或將引發(fā)DRAM市場價格進一步下行壓力，而這也必然將導致美光下半年營收的進一步下滑。盡管美光強調，將調整策略減輕沖擊，但也增加市場對于價格持續(xù)下跌的預期心理。

對華為影響幾何？

從彭博社此前的數(shù)據(jù)顯示，華為的全球前十大供應商（從采購金額來看）分別是富士康、比亞迪、臺積電、歐菲光、FIH Mobile、偉創(chuàng)力、SK海力士、博通、高通和舜宇。其中只有一家存儲芯片廠商，那就是SK海力士，排名第7。也就是說，在所有存儲供應商當中，華為對于SK海力士的依賴程度，要遠高于三星、美光、東芝等存儲廠商。

從目前整個DRAM內存市場份額來看，一季度三星營收額為69.7億美元，較上季度下滑26.3%，占據(jù)了42.7%的市場份額，排名第一。SK海力士第一季營收48.8億美元，較上季衰退31.7%，市場份額為29.9%，排名第二。美光維持第三位，營收為37.6億美元，較上季下滑30.0%，市占率維持在約23%左右。

對于華為來說，DRAM供應商的可選擇性相對較小，主要都是集中在三星、SK海力士和美光這三家之間，因此華為在DRAM的采購上，對于美光還是存在著一定的依賴，但是并不是不可替代。

另外兩大DRAM廠商三星和SK海力士，完全有能力接下美光吐出的華為訂單。但是考慮到目前DRAM市場價格的持續(xù)下滑，三大DRAM廠商可能會考慮通過減少產能來提振市場價格。此前，三星、美光、SK海力士等公司都曾宣布計劃削減2019年的資本支出以減少NAND Flash、DRAM 的產能。而這或許會使得三星、SK海力士對華為DRAM的供應受到一定的影響。

在NAND Flash市場方面，TrendForce數(shù)據(jù)顯示，目前全球前五大 NAND Flash 供應商分別為三星、東芝、西部數(shù)據(jù)、美光、 SK 海力士，其中排名第四的美光市場份額為15%。不過，美光斷供華為，對其NAND Flash的供應影響較小。此前華為的主力機型的存儲芯片主要都是由三星、SK海力士、東芝等廠商供應。

正如前面所提及的，在存儲廠商當中，華為對于SK海力士的依賴程度最高，其次應該就是三星，而隨著美光的斷供，這也意味著華為對于SK海力士和三星的依賴程度將會進一步的提升。而未來美方禁令未來是否也會對三星和SK海力士產生影響，這也成為了決定未來華為能否持續(xù)正常運轉的關鍵。

雖然，目前國內的長江存儲的32層3D NAND FLASH已經量產，年底有望量產64層3D NAND FLASH（明年將會挑戰(zhàn)128層3D NAND FLASH，有望追上國外主流的水平）。在DRAM內存芯片方面，合肥長鑫存儲的DRAM內存芯片也有望在今年四季度量產。但是，目前國產DRAM、NAND Flash與國外廠商無論是在技術，還是在產能上，都有著不小的差距，對于目前的華為來說，國產存儲廠商尚難以提供足夠的助力。不過，卻給華為提供了最后的保障。