解讀2023年鋰電企業(yè)全球化進程與競爭力

鋰電企業(yè)全球化布局已是大勢所趨，中國企業(yè)正成為全球化布局主力。

在2024年鋰電池企業(yè)全球化的關鍵節(jié)點上，GGII通過設立統(tǒng)一的評價指標體系、客觀分析評價當前全球主要鋰電企業(yè)的全球化進程，旨在研究、推演企業(yè)在全球市場中的發(fā)展地位、發(fā)展進程，通過與產業(yè)鏈企業(yè)的多維度比較，以期協(xié)助企業(yè)進一步加強自身競爭優(yōu)勢及優(yōu)化提升不足，最終希望對企業(yè)在戰(zhàn)略定位、資源配置、技術創(chuàng)新、品牌建設和風險管理等方面有一定的啟發(fā)意義。

一、沖破內卷+本地化要求，鋰電企業(yè)全球化正當時

在破除國內市場內卷和加快開拓新興市場兩大維度，鋰電企業(yè)全球化發(fā)展必要性凸顯。

1、需求驅動，配合國際車企

從全球來看，中國汽車電動化進程領先，海外歐美等地區(qū)正加速追趕，海外新能源汽車、鋰電池市場增量空間龐大，高工產業(yè)研究院（GGII）預計到2030年全球鋰電池出貨量將超4TWh，其中海外新能源汽車滲透率遠低于國內，未來市場增速將高于國內市場。

數(shù)據(jù)來源：中汽協(xié)，marklines、公開數(shù)據(jù)GGII整理

汽車行業(yè)具有供應鏈就近配套的特點，國際車企提出“全球交付、全球服務”的訴求，比如寶馬集團就曾表態(tài)，“寶馬遵循‘供應跟隨生產’原則，將加強公司在各區(qū)域市場的供應鏈建設，為當?shù)亟洕途蜆I(yè)作出貢獻”，因此，想成為全球領先的動力電池廠商，企業(yè)需緊緊跟隨汽車消費和生產的需求，進行全球布局，“貼身”爭取全球各地企業(yè)汽車的訂單。

2、減少運力和成本壓力

海關數(shù)據(jù)顯示，2022年全國鋰電出口總額3426.5億元，同比增86.7%。2023年出口同比增長27.8%，隨著海外需求量的增加，動力電池出口面臨著運力和成本的雙壓力。

運力方面，與整車可通過鐵路運輸不同，動力電池屬于9類危險品，國內《鐵路危險貨物運輸管理規(guī)則》（鐵運〔2008〕174號）沒有對鋰電池運輸?shù)木唧w規(guī)定，目前中歐、中亞鐵路均不接受動力電池產品運輸。

海運中，集裝箱運費波動較大，動力電池海運還面臨倉儲難題。并且出于安全方面考慮，很多船運公司不愿意運輸鋰電池，即便愿意的也會提出更多要求，比如鋰電池必須使用專門的冷藏貨柜運輸，客戶也需要支付比一般貨物更高昂的海運運費。

3、國內市場內卷下的新出口

當前我國動力電池產能規(guī)劃遠超市場需求的預期，產能過剩風險與壓力如影而隨，價格戰(zhàn)持續(xù)，企業(yè)盈利能力大幅下滑，而海外市場盈利性更高。以寧德時代為例，2022年寧德時代境內和境外毛利率分別為19.88%、21.46%；2023年上半年，公司境外電池業(yè)務營業(yè)收入規(guī)模656.84億元，同比增長幅度195%，明顯高于國內電池業(yè)務46%的增長速度，海外市場成為鋰電池廠商的突圍口。

尤其歐美等地區(qū)歷來重視清潔能源發(fā)展，作為發(fā)達經濟體，對產品價格的接受度也比較高，這些地區(qū)也成為企業(yè)出海的熱門地帶。

4、海外政策限制，本土化要求越來越高

海外對于鋰電產業(yè)鏈的本土化要求促使國內企業(yè)布局海外市場，比如美國IRA法案、歐盟碳排放政策、反補貼調查等。例如法國2023年年底頒布的電動車補貼政策即將生效，目前在法銷售的中國汽車品牌并不在4000-6000歐元的補貼名單內。歐美本地化政策正驅使中國鋰電產業(yè)鏈企業(yè)加速海外產能建設。

二、中國鋰電池產業(yè)鏈已初步鍛造出強勢出海能力

1、市場方面：國內鋰電池企業(yè)已占據(jù)全球核心地位，海外大單不斷

中國是全球鋰電池主要的生產國和出口國，其鋰電池出貨量已經連續(xù)多年位居全球首位。

從行業(yè)數(shù)據(jù)來看，2023年中國動力鋰電池出貨量630GWh，全球占比超70%；儲能鋰電池出貨量超200GWh，全球占比超過90%。全球鋰電池TOP10企業(yè)中，中國企業(yè)占據(jù)六位，且寧德時代、比亞迪等企業(yè)在中國及海外的市占率不斷攀升。

2、工程方面：中國鋰電池制造能力優(yōu)勢突出

中國鋰電池產能占全球的比重超70%，電池廠商、設備供應商已經在豐富的實踐和大規(guī)模建設過程中快速迭代技術，工程能力不斷提升，在成本管控、設備生產、設備精度等方面均形成了優(yōu)秀的競爭力。一批供應鏈企業(yè)也紛紛在海外新設產能，據(jù)GGII不完全統(tǒng)計，僅2023年就有超20家鋰電材料企業(yè)赴海外建廠，包括鋰電池關鍵材料以及結構件等大部分環(huán)節(jié)，規(guī)劃總投資額超1150億元。

3、資金方面：鋰電產業(yè)仍為“吸金”主力

GGII統(tǒng)計，2023年以來，中國鋰電產業(yè)鏈企業(yè)涉及IPO募資總金額近千億元，其中鋰電池環(huán)節(jié)募資超200億元，募集資金投向主要用于項目新建和研發(fā)中心建設；非上市公司也頻獲資本青睞，如海辰儲能在2023年7月，獲得超45億元的C輪融資。

中國鋰電池企業(yè)具備全球化及海外建廠的基本競爭力，與此同時，企業(yè)出海也面臨一系列挑戰(zhàn)，比如人才和供應鏈體系、地方法規(guī)、社會文化差異等。

三、鋰電企業(yè)全球化布局時需多維度強化自身實力

為搶占更多市場份額、應對海外政策變動，國內一二線鋰電企業(yè)將目光投向新能源汽車產業(yè)發(fā)展節(jié)奏慢于中國的歐洲、北美、東南亞，積極拓展國際市場，寧德時代、國軒高科、中創(chuàng)新航、億緯鋰能等頭部企業(yè)在全球“跑馬圈地”，將與LG新能源、三星SDI、SKI、松下、遠景動力等早已在歐美布局的動力電池企業(yè)共同參與全球化競爭。

GGII分析，鋰電池企業(yè)需在：規(guī)模體量、海外基地產能布局、海外運營能力、大客戶資源、產業(yè)鏈構建、零碳戰(zhàn)略等多維度提升發(fā)展水平，才能深度參與國際競爭，成為具有國際化影響力的全球化企業(yè)。

為了評估全球鋰電企業(yè)全球化發(fā)展水平，GGII對上述指標進一步細化出二級指標，通過量化的形式體現(xiàn)企業(yè)在該項指標的競爭力，進而評估企業(yè)全球化發(fā)展綜合實力。

1、規(guī)模體量

GGII數(shù)據(jù)顯示，2023年全球鋰電池出貨量1166GWh，其中TOP5企業(yè)市場份額達到67.1%，TOP10企業(yè)市場份額達到84.0%。TOP10企業(yè)中，中國企業(yè)占據(jù)6席，其中億緯鋰能與中創(chuàng)新航排名進入前五，瑞浦蘭鈞進入前十，其余企業(yè)2023年出貨量全球市占率不足20%。

2、海外基地情況

目前全球鋰電池企業(yè)在非本國建設產能中，已投產產能約470GWh，已投產及規(guī)劃總產能超1.7TWh。其中遠景動力、LG、松下、SKI等企業(yè)布局較早，國內寧德時代、孚能科技等企業(yè)海外基地投產節(jié)奏更快，這些企業(yè)已投產產能領先；LG、寧德時代、遠景動力等企業(yè)在建及規(guī)劃產能規(guī)模更大，有望占據(jù)更多海外市場份額。

注：GGII根據(jù)公開資料整理

注：GGII根據(jù)公開資料整理

3、海外運營能力

在海外布局多個國家，同時設立海外研發(fā)中心、辦事處等，標志著企業(yè)在全球范圍內擁有更廣泛的市場覆蓋和客戶基礎，設立相關機構也能幫助企業(yè)提供更多的合作機會和資源，是企業(yè)海外運營能力的關鍵量化指標。

注：GGII根據(jù)公開資料整理

4、海外市場開拓能力

從目前車型配套來看，中國鋰電池企業(yè)在未來3-5年已經在國際領先車企中占據(jù)重要的市場份額，并且在儲能領域，由于海外市場在切換磷酸鐵鋰技術路線，日韓企業(yè)早期主要圍繞三元路線布局，磷酸鐵鋰產品正在開發(fā)中，國內企業(yè)鋰電池產品品類更全，涵蓋各種材料體系、結構體系，在全球儲能市場爆發(fā)增長中也占據(jù)主要的市場份額。

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5、國際化股東及供應鏈

國際化股東、海外客戶參股對企業(yè)開拓海外市場形成較強的保障作用，同時海外供應鏈將助力企業(yè)更好的把控原材料成本、產品供應等問題。

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6、零碳戰(zhàn)略布局

全球化的發(fā)展中，盡快實現(xiàn)鋰電池產業(yè)綠色低碳可持續(xù)成為必然選擇，各企業(yè)也在積極推進其“零碳”工程建設，其中寧德時代、遠景動力進展更快，已經獲批多個零碳工廠，具備成熟可復制的經驗。

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四、企業(yè)全球化競爭力評價

針對上述鋰電全球化的關鍵要素，GGII綜合各項指標評價企業(yè)全球化綜合競爭力。

鋰電企業(yè)全球化競爭力梯隊劃分

第一梯隊：上述六項細分指標中有4-5個處在第一梯隊；

第二梯隊：上述六項細分指標中有2-3個處在第一梯隊；

第三梯隊：上述六項細分指標中有2個以上處在第一/二梯隊；

五、全球化潛在問題與風險

雖然我國鋰電池企業(yè)全球化進展不斷取得新突破，但未來發(fā)展仍存在一系列不確定性：

政策/政治風險：礦產資源進口時，海外資源管控趨于嚴格；產品出口可能面臨海外貿易戰(zhàn)、高關稅、零碳門檻等政策風險；企業(yè)出海面臨海外法律法規(guī)差異等問題，企業(yè)還需深刻理解和認知當?shù)氐姆煞ㄒ?guī)和文化差異。

市場風險：新能源汽車、儲能產業(yè)受政策、宏觀經濟影響大，若下游需求減弱，則鋰電池企業(yè)將放慢全球化進程。

技術風險：鋰電產業(yè)技術迭代快，4680大圓柱、固態(tài)電池等一批新技術正加速產業(yè)化，若不能及時更新技術、開發(fā)出擁有自主知識產權的新產品，則將面臨技術淘汰、失去客戶的風險。

檢測認證風險：中國鋰電行業(yè)缺少權威的認證平臺，若在國際市場上競爭，必須通過多種標準認證，而歐美地區(qū)認證標準不同，導致企業(yè)需要做大量的技術修改，影響成本及出海進度。

人員/工會風險：企業(yè)全球化布局還需培養(yǎng)好具有海外管理、運營能力的團隊，同時海外勞動力供給、社區(qū)文化差異等也將影響項目進度。

總結

當前，中國鋰電產業(yè)全球化發(fā)展正面臨海外需求增長，及企業(yè)在規(guī)模化、技術研發(fā)、生產制造、市場拓展、供應鏈等多重優(yōu)勢與機遇，頭部企業(yè)均在積極布局，我國鋰電產業(yè)全球化發(fā)展開端良好，企業(yè)還需勇闖政策法規(guī)、市場開拓、技術創(chuàng)新、團隊建設等一道道關卡，鍛造出更強的國際競爭力！

審核編輯：劉清