半導(dǎo)體材料全面告急

來(lái)源：瘋狂的芯片

識(shí)“芯”觀察

News Watch

全球芯片短缺正在逐步向上游傳導(dǎo)，首先，自然是晶圓廠產(chǎn)能應(yīng)接不暇，這導(dǎo)致上游的半導(dǎo)體設(shè)備也呈現(xiàn)出供不應(yīng)求的增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)，與此同時(shí)，市場(chǎng)對(duì)半導(dǎo)體材料的需求也愈加迫切，“材料荒”開(kāi)始在業(yè)內(nèi)蔓延。半導(dǎo)體材料是用來(lái)生產(chǎn)芯片的直接和間接輔助原料，種類繁多，包括 硅片、光刻膠及配套試劑、高純?cè)噭?a target="_blank">電子氣體、拋光材料、靶材、掩模板等。在所有類別的半導(dǎo)體材料中，按照市場(chǎng)規(guī)模和占比劃分，排在前三位的分別是硅片（33%）、電子氣體（14）和光刻膠及配套試劑（13%），目前來(lái)看，在全球范圍內(nèi)，正是這三種材料的短缺受到了更多的關(guān)注。

硅片

硅片是晶圓廠最重要的原材料，目前，包括臺(tái)積電、英特爾、三星、美光等半導(dǎo)體大廠在內(nèi)，全球大部分芯片生產(chǎn)廠商都在擴(kuò)充產(chǎn)能，并啟動(dòng)跨國(guó)建廠計(jì)劃，從而推動(dòng)硅片需求大增。據(jù)統(tǒng)計(jì)，2021年全球有19座高產(chǎn)能晶圓廠進(jìn)入建設(shè)期，另有10座晶圓廠將于2022年動(dòng)工，由于一座晶圓廠月產(chǎn)能動(dòng)輒3、5萬(wàn)片硅片起，對(duì)硅片用量也隨之直線上升，但在市場(chǎng)供給有限、新產(chǎn)能還來(lái)不及開(kāi)出的情況下，促成了一波硅片漲價(jià)潮。這給全球各大硅片廠，特別是頭部的幾家廠商，提供了絕佳的商機(jī)。目前，全球排名前四的硅片廠商是：日本信越（Shin-Etsu，市占率為33％），勝高（SUMCO），中國(guó)臺(tái)灣的環(huán)球晶，以及德國(guó)世創(chuàng)（Siltronic）。面對(duì)當(dāng)下的行情，全球第二大硅片廠SUMCO會(huì)長(zhǎng)橋本真幸表示，硅片如此長(zhǎng)時(shí)間的短缺前所未見(jiàn)。2月9日，SUMCO表示，其12英寸硅片產(chǎn)能(包括新廠的新增產(chǎn)能)的長(zhǎng)期合約已簽約到2026會(huì)計(jì)年度。此外，8英寸硅片需求預(yù)計(jì)也會(huì)繼續(xù)加強(qiáng)。SUMCO表示，2021年第四季度已有長(zhǎng)期合約價(jià)維持不變，但12英寸、8英寸硅片現(xiàn)貨價(jià)持續(xù)上漲。由于全球硅片廠商的擴(kuò)產(chǎn)速度未能跟上市場(chǎng)需求的腳步，只要資金到位，擴(kuò)充產(chǎn)能就成為當(dāng)務(wù)之急。據(jù)SUMCO公司統(tǒng)計(jì)，2020 年，全球8英寸硅片總產(chǎn)能約為500萬(wàn)片/月，產(chǎn)能規(guī)?；揪S持穩(wěn)定，12英寸硅片總產(chǎn)能約為600-700萬(wàn)片/月，產(chǎn)能有所提升。2020年以后，即使基于現(xiàn)有廠房進(jìn)行快速擴(kuò)產(chǎn)，全球12英寸硅片的擴(kuò)產(chǎn)空間也相對(duì)有限。在市場(chǎng)的高度期待中，進(jìn)行了一年多的環(huán)球晶、世創(chuàng)合并案，于近期被德國(guó)政府否決，緊接著，環(huán)球晶宣布將斥資千億元新臺(tái)幣擴(kuò)產(chǎn)。瑞銀證券估算，在環(huán)球晶沒(méi)有宣布新廠擴(kuò)建計(jì)劃之前，預(yù)估今、明年硅片供不應(yīng)求的比率為2.2%及3.4%，但環(huán)球晶一口氣宣布斥資36億美元擴(kuò)產(chǎn)，金額不僅超出市場(chǎng)預(yù)期，也高于勝高29億美元及世創(chuàng)31億美元的投入。信越化學(xué)于近期宣布，將針對(duì)硅利光業(yè)務(wù)進(jìn)行 800 億日元以上的設(shè)備投資，以擴(kuò)張產(chǎn)能。目標(biāo)于 2025 年前依序完成，將以日本國(guó)內(nèi)工廠為主強(qiáng)化設(shè)備。信越化學(xué)將針對(duì)主要生產(chǎn)據(jù)點(diǎn)的日本群馬事業(yè)所，以及武生工廠、直江津工廠等增設(shè)生產(chǎn)設(shè)備。產(chǎn)能提升情形會(huì)因產(chǎn)品種類而異，將達(dá)到目前水平的 1.2 倍至2倍不等。信越化學(xué)的硅利光產(chǎn)品約 5000 款，在日本國(guó)內(nèi)拿下逾半市占、位居龍頭，全球市占約 15%、排行第四。

電子氣體

半導(dǎo)體材料市場(chǎng)供需本已經(jīng)很緊張，雪上加霜的是，市場(chǎng)以外的因素也來(lái)“湊熱鬧”，進(jìn)一步加劇了材料短缺，近期，電子氣體正受到這樣的困擾。烏克蘭是電子氣體的供應(yīng)國(guó)，近期，受到俄羅斯/烏克蘭緊張局勢(shì)的影響，相關(guān)氣體材料的輸出受阻。美系外資分析師Peter Lee稱，俄若對(duì)烏克蘭動(dòng)武，將阻礙氖、氪、氙的供給，這些氣體都是芯片生產(chǎn)的關(guān)鍵原料。制造DRAM和NAND Flash都需要以氖為基礎(chǔ)的光刻制程，目前存儲(chǔ)芯片廠商握有6~8周的關(guān)鍵氣體庫(kù)存，高于正常值的4周，但是這些氣體供給極度仰賴烏克蘭，要是戰(zhàn)火中斷輸出，芯片生產(chǎn)將受到打擊。據(jù)悉，烏克蘭占全球氖氣產(chǎn)量的70%，美國(guó)芯片等級(jí)的氖，九成源于烏克蘭，鈀則有35%來(lái)自俄羅斯，氖是芯片制程所需激光的關(guān)鍵材料，而氖是俄羅斯制造鋼鐵的副產(chǎn)品，之后會(huì)送至烏克蘭提煉。鈀則用于傳感器、內(nèi)存等產(chǎn)品。若俄羅斯/烏克蘭緊張局勢(shì)升級(jí)，可能導(dǎo)致氖出口中斷，推升晶圓價(jià)格，加劇芯片荒。用于半導(dǎo)體曝光工藝的 ArF-Immersion 設(shè)備中使用的準(zhǔn)分子激光器是通過(guò)混合特定氣體（如氖、氟和氬）實(shí)現(xiàn)的，其中氖占此類混合物的 95% 以上。在 2015 年烏克蘭沖突期間，用于半導(dǎo)體制造的準(zhǔn)分子激光氣體混合物的交易價(jià)格高達(dá)每 50 升 25,000 美元，與之前的水平相比，價(jià)格上漲了 20 倍以上。2015年，當(dāng)氖氣價(jià)格飆升時(shí)，業(yè)界對(duì)減少氖氣使用的方法進(jìn)行了研究。通過(guò)調(diào)整軟件邏輯和優(yōu)化充氣程序的吹掃過(guò)程，使用量可減少了25~50%。盡管如此，氖氣等仍然在半導(dǎo)體生產(chǎn)中發(fā)揮重要作用。2月初，Western Digital和鎧俠（Kioxia）在日本合資經(jīng)營(yíng)的兩家工廠，因材料污染影響生產(chǎn)，外界估計(jì)全球第一季NAND Flash供給將大減10%。

光刻膠

光刻膠是一種有機(jī)化合物，受特定波長(zhǎng)光線曝光作用后其化學(xué)結(jié)構(gòu)改變，在顯影液中的溶解度會(huì)發(fā)生變化，因此又稱光致抗蝕劑。正膠在曝光后發(fā)生光化學(xué)反應(yīng)，可以被顯影液溶解，留下的薄膜圖形與掩膜版相同，而負(fù)膠經(jīng)過(guò)曝光后變成不可溶物質(zhì)，非曝光部分被溶解，獲得的圖形與掩膜版相反。光刻膠是光刻工藝的核心材料，主要由樹(shù)脂、感光劑、溶劑、添加劑等組成，其中樹(shù)脂和感光劑是最核心的部分。在半導(dǎo)體光刻膠領(lǐng)域，日本企業(yè)占據(jù)領(lǐng)先地位，前五中除了美國(guó)杜邦，其余四家均為日本企業(yè)。其中JSR、TOK的產(chǎn)品可以覆蓋所有半導(dǎo)體光刻膠的品種，是絕對(duì)的龍頭，尤其在高端的EUV市場(chǎng)高度壟斷。由于高度壟斷，在當(dāng)下全球缺芯的形勢(shì)下，光刻膠的市場(chǎng)供需同樣緊張。

其它材料

除了以上提到的半導(dǎo)體材料中的“大宗商品”外，其它多種材料都處于供不應(yīng)求的狀況，呈現(xiàn)出全面擴(kuò)產(chǎn)的態(tài)勢(shì)。例如，日本ADEKA公司于近期宣布，將在子公司“臺(tái)灣艾迪科精密化學(xué)股份有限公司”內(nèi)興建先進(jìn)邏輯芯片用材料工廠，投資額為25億日元，預(yù)計(jì)2022年8月動(dòng)工、2024年4月開(kāi)始進(jìn)行生產(chǎn)。ADEKA表示，該座臺(tái)灣地區(qū)工廠將成為繼韓國(guó)之后、位于海外的第二個(gè)半導(dǎo)體材料生產(chǎn)據(jù)點(diǎn)。據(jù)悉，ADEKA臺(tái)灣新工廠將生產(chǎn)用于硅片的布線材料，預(yù)估將用于線寬比5nm更細(xì)的下一代制程芯片。目前，全球能支持5nm等級(jí)布線材料的廠商僅5家左右。由于全球芯片制造的重心在亞洲，而亞洲的重心又在中國(guó)臺(tái)灣，因此，近期宣布在臺(tái)灣地區(qū)擴(kuò)產(chǎn)的國(guó)際半導(dǎo)體材料廠商并不止ADEKA。住友電木（Sumitomo Bakelite）株式會(huì)社去年11月宣布，將投資33億日元在臺(tái)灣子公司住友培科現(xiàn)有高雄市大寮區(qū)廠區(qū)內(nèi)興建新廠房，主要用于生產(chǎn)專業(yè)封測(cè)委外代工（OSAT）材料。預(yù)估今年3月開(kāi)始動(dòng)工，2023年中期開(kāi)始生產(chǎn)。默克集團(tuán)（Merck）正在南科高雄園區(qū)新建超過(guò)15公頃的生產(chǎn)中心，這將是默克全球首座半導(dǎo)體材料大型生產(chǎn)與應(yīng)用研發(fā)中心，新建設(shè)施將囊括默克全系列的半導(dǎo)體解決方案產(chǎn)品。美國(guó)英特格（Entegris）去年12月上旬宣布擴(kuò)大投資南科高雄園區(qū)先進(jìn)技術(shù)廠區(qū)，未來(lái)3年投資規(guī)模將增至5億美元，并將擴(kuò)增新竹臺(tái)灣技術(shù)研發(fā)中心（TTC）。

中國(guó)跟進(jìn)

面對(duì)半導(dǎo)體材料市場(chǎng)的增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)，中國(guó)大陸本土相關(guān)企業(yè)和政策也在不斷加碼，爭(zhēng)取借助這一波漲勢(shì)加速提升本土半導(dǎo)體材料的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力。
近期，上海新陽(yáng)與合肥新站高新技術(shù)產(chǎn)業(yè)開(kāi)發(fā)區(qū)管委會(huì)簽署了《投資合作協(xié)議書》，計(jì)劃在后者轄區(qū)內(nèi)投資建設(shè)公司第二生產(chǎn)基地二期項(xiàng)目。該項(xiàng)目總投資約3.2億元，占地40畝，主要從事芯片清洗液、研磨液系列等集成電路關(guān)鍵工藝化學(xué)材料產(chǎn)品的研發(fā)、生產(chǎn)和銷售。預(yù)計(jì)于2024年實(shí)現(xiàn)量產(chǎn)，2030年實(shí)現(xiàn)滿產(chǎn)，年產(chǎn)值約5億元。項(xiàng)目預(yù)計(jì)年綜合能源消費(fèi)量約2600噸標(biāo)準(zhǔn)煤當(dāng)量。同時(shí)，上海新陽(yáng)發(fā)布另一則公告稱，其與上海新暉資產(chǎn)管理有限公司、上海安鈰半導(dǎo)體科技有限公司簽署了《股權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議》。公司以3300萬(wàn)元受讓上海暉研材料科技有限公司100%的股權(quán)。上海暉研主要進(jìn)行半導(dǎo)體芯片生產(chǎn)制程用的研磨液的研發(fā)。另外，上海新陽(yáng)還披露了投資CMP研磨液項(xiàng)目事宜，與蘇州博來(lái)納潤(rùn)電子材料有限公司簽署了增資協(xié)議。博來(lái)電子主要從事研磨材料、拋光材料的開(kāi)發(fā)、生產(chǎn)和銷售。2月17日，晶瑞電材眉山二期年產(chǎn)1200噸集成電路關(guān)鍵電子材料項(xiàng)目舉行了開(kāi)工儀式。該項(xiàng)目計(jì)劃于2022年10月建成投產(chǎn)。項(xiàng)目建成后，眉山晶瑞將成為晶瑞電材第二個(gè)集成電路關(guān)鍵電子材料生產(chǎn)基地。晶瑞電材表示，公司擬增加市場(chǎng)更為緊迫需要、盈利能力更強(qiáng)的半導(dǎo)體光刻膠產(chǎn)品產(chǎn)能，并計(jì)劃將原募投項(xiàng)目中的部分項(xiàng)目終止，同時(shí)將剩余募集資金扣除已簽合同但尚未付款金額后的余額以向全資子公司眉山晶瑞進(jìn)行財(cái)務(wù)資助的方式由其全部投入“年產(chǎn)1200噸集成電路關(guān)鍵電子材料項(xiàng)目”。當(dāng)時(shí)消息顯示，年產(chǎn)1200噸集成電路關(guān)鍵電子材料項(xiàng)目計(jì)劃投資1.4億元，建設(shè)內(nèi)容為光刻膠中間體1000噸/年，光刻膠1200噸/年。晶瑞電材表示，ASML1900型光刻機(jī)設(shè)備已安裝到位，KrF光刻膠已完成中試，ArF光刻膠研發(fā)進(jìn)行中。

結(jié)語(yǔ)

半導(dǎo)體材料市場(chǎng)迎來(lái)了快速增長(zhǎng)期，與此同時(shí)，國(guó)際貿(mào)易形勢(shì)受到多種因素干擾，不確定性愈加凸出，這對(duì)于處于成長(zhǎng)期的企業(yè)來(lái)說(shuō)，是難得的機(jī)遇，如果抓住了，將實(shí)現(xiàn)跨越式發(fā)展。中國(guó)企業(yè)，加油！