臺(tái)積電成熟制程再傳漲價(jià) 國(guó)產(chǎn)IC設(shè)計(jì)再陷困局

綜合：半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)縱橫編輯部

據(jù)業(yè)內(nèi)人士透露，臺(tái)積電已通知客戶從先進(jìn)制程到成熟制程的價(jià)格將有約 5% 至 8%的漲幅，受到影響的產(chǎn)品包括先進(jìn)處理器、連接芯片、傳感器、微控制器、電源管理 IC ，新價(jià)格將于2023年1月生效。

臺(tái)積電成熟制程再傳漲價(jià)，但這次可能不是因?yàn)槿必洝?/p>

臺(tái)積電此前表示其晶圓代工價(jià)格策略是穩(wěn)定的，不會(huì)因短期利益而任意提高價(jià)格，也不會(huì)因經(jīng)濟(jì)環(huán)境不佳或需求疲軟而與客戶重新談判價(jià)格。晶圓代工業(yè)人士表示，漲價(jià)表明臺(tái)積電需求旺盛，訂單勢(shì)頭強(qiáng)勁，晶圓代工賣家市場(chǎng)定位穩(wěn)定，產(chǎn)能并不像之前所傳的有所松動(dòng)。

2021年8月臺(tái)積電決定2022年成熟和先進(jìn)工藝的價(jià)格將上漲10-20%，是十年來最大的價(jià)格上漲。而不到一年，再次傳來臺(tái)積電要漲價(jià)的新聞。這次漲價(jià)到底是需求旺盛，還是其他原因呢？

終端需求疲軟，代工廠為何逆勢(shì)漲價(jià)？

盡管臺(tái)積電、聯(lián)電、世界先進(jìn)半導(dǎo)體、力晶半導(dǎo)體和中芯國(guó)際都強(qiáng)調(diào)其產(chǎn)能仍處于滿負(fù)荷狀態(tài)，但它們?nèi)栽诶^續(xù)簽署長(zhǎng)期協(xié)議。觀察人士仍然認(rèn)為晶圓代工價(jià)格可能會(huì)出現(xiàn)轉(zhuǎn)機(jī)。

記者從供應(yīng)鏈了解到，終端市場(chǎng)需求差，讓一些深圳的半導(dǎo)體工廠倉(cāng)庫(kù)爆滿卻沒有生意。目前經(jīng)濟(jì)活力較差，各行業(yè)都或多或少受到?jīng)_擊，僅醫(yī)療行業(yè)的需求相對(duì)堅(jiān)挺，但也需求有限。而各大手機(jī)廠此前因?yàn)槿毙痉e壓了不少的芯片庫(kù)存，在今年手機(jī)銷量大幅下跌的大環(huán)境下，不得不大幅度砍掉自己的備貨計(jì)劃。

因此，晶圓代工廠的業(yè)務(wù)還能繁榮多久讓人持懷疑態(tài)度，許多人認(rèn)為代工廠漲價(jià)的高峰將在今年年底結(jié)束。

有消息人士表示，本次臺(tái)積電2023年1月再次提價(jià)的主要原因是美國(guó)和日本的擴(kuò)產(chǎn)支出遠(yuǎn)超預(yù)期。而并非產(chǎn)能需求過于旺盛。

在美國(guó)建造先進(jìn)晶圓廠的成本是驚人的。水、電、人力、工程、機(jī)械和高運(yùn)費(fèi)都繼續(xù)推高建筑費(fèi)用。美國(guó)政府的補(bǔ)貼以及是否有足夠的訂單來維持長(zhǎng)期運(yùn)營(yíng)也存在額外的不確定性。原本預(yù)計(jì)海外設(shè)廠成本是中國(guó)臺(tái)灣的四到五倍，但近幾個(gè)月全球通脹壓力加大，如果臺(tái)積電不提價(jià)，將難以實(shí)現(xiàn)年度利潤(rùn)和毛利率增長(zhǎng)目標(biāo)。長(zhǎng)期毛利率也難以維持在53%以上。

如果這一猜測(cè)屬實(shí)，不得不讓人擔(dān)憂各大晶圓廠在這兩年瘋狂擴(kuò)張產(chǎn)能，是否會(huì)導(dǎo)致產(chǎn)能過剩的現(xiàn)象出現(xiàn)。

還有一種猜測(cè)表示，這波漲價(jià)是因?yàn)槊绹?guó)商務(wù)部可能擴(kuò)大設(shè)備出口禁令，對(duì)中芯國(guó)際、華虹半導(dǎo)體和一些內(nèi)存公司進(jìn)行限制。這可能會(huì)導(dǎo)致更多的IC設(shè)計(jì)公司將訂單轉(zhuǎn)移到臺(tái)積電以避免“連坐”。

代工廠漲價(jià)，IC設(shè)計(jì)公司遭殃

臺(tái)積電在5月10日公布了4月營(yíng)收情況。

來源：臺(tái)積電

2022年4月臺(tái)積電凈收入達(dá)到391.19億人民幣，比上個(gè)月增長(zhǎng)0.3%，比去年同期增長(zhǎng)55%。同時(shí)董事會(huì)也通過核準(zhǔn)的資本撥款約1126.44億人民幣，用于先進(jìn)制程、成熟制程、先進(jìn)封裝等領(lǐng)域的投入。大刀闊斧的投入，再次展現(xiàn)了臺(tái)積電對(duì)未來的信心。

臺(tái)積電預(yù)計(jì)2022年將是又一個(gè)強(qiáng)勁增長(zhǎng)的一年。它估計(jì)年收入可能會(huì)再增長(zhǎng)30%，未來幾年的復(fù)合年增長(zhǎng)率將達(dá)到15-20%。預(yù)計(jì)增長(zhǎng)將受到來自5G和高性能計(jì)算的半導(dǎo)體長(zhǎng)期結(jié)構(gòu)升級(jí)的推動(dòng)。

但事實(shí)上，代工廠一輪又一輪的漲價(jià)潮中，其中受到最大影響的是IC設(shè)計(jì)產(chǎn)業(yè)。IC設(shè)計(jì)公司夾在上游供應(yīng)商和下游客戶之間，此前的多輪漲價(jià)過后，大多數(shù)公司無法再將增加的晶圓代工成本轉(zhuǎn)嫁給客戶。

特別是對(duì)于一些正處于發(fā)展階段的國(guó)產(chǎn)IC設(shè)計(jì)公司，面對(duì)本就競(jìng)爭(zhēng)激烈的市場(chǎng)，如果再漲價(jià)，這些公司就會(huì)失去定價(jià)優(yōu)勢(shì)。因此，一些尚未在市場(chǎng)上取得無法替代地位的IC設(shè)計(jì)公司，只能選擇自己吃下漲價(jià)帶來的影響，用降低利潤(rùn)方式面對(duì)上游的漲價(jià)。